Épargne réglementée
LDDS : taux, plafond et fonctionnement
1,5 %
Taux net (défiscalisé)
12 000 €
Plafond de dépôt
0 % impôt
Exonéré IR + PS
165,6 Md€
Encours total (déc. 2025)
Un épargnant qui a rempli son Livret A se retrouve face à un choix : laisser l’excédent dormir sur le compte courant à 0 %, ou l’orienter vers un LDDS à 1,5 % net, exonéré d’impôt, disponible à tout moment. Le LDDS est plafonné à 12 000 €, mais combiné au Livret A, un couple peut placer jusqu’à 69 900 € en épargne réglementée défiscalisée. Fin 2025, les Français y avaient déposé 165,6 milliards d’euros.
Sur les forums, la question revient chaque semaine : « Mon Livret A est plein, qu’est-ce que je fais ? » Le LDDS est la réponse la plus simple. Même taux, même fiscalité, même disponibilité que le Livret A, avec un plafond de 12 000 € en plus. Mais le LDDS a aussi ses pièges (le « LDDS Sup » de certaines banques coûte plus qu’il ne rapporte), ses cas particuliers (mineurs, étudiants) et ses stratégies d’optimisation que les guides institutionnels ne mentionnent pas.
Qui peut ouvrir un LDDS ?
Toute personne ayant son domicile fiscal en France peut ouvrir un LDDS, sans condition de nationalité ni de revenus (contrairement au LEP). Un seul LDDS par personne, deux maximum par foyer fiscal (un pour chaque conjoint ou partenaire de PACS). Pas de compte joint possible.
Question fréquente sur les forums : « Je suis étudiant rattaché au foyer fiscal de mes parents, je peux en ouvrir un ? » La réponse est non. Tant qu’une personne est fiscalement à la charge de ses parents (apprenti, étudiant rattaché), elle ne peut pas détenir de LDDS. Le droit s’ouvre dès la première déclaration d’impôts indépendante.
Comment fonctionnent les intérêts du LDDS ?
Le calcul par quinzaine
Les intérêts sont calculés le 1er et le 16 de chaque mois. La règle de date de valeur est simple :
- Dépôt avant le 15 : les intérêts courent dès le 16
- Dépôt à partir du 16 : les intérêts courent au 1er du mois suivant
- Retrait avant le 15 : les intérêts cessent au dernier jour du mois précédent
- Retrait à partir du 16 : les intérêts cessent au 15 du mois
Capitalisation au 31 décembre
Au 31 décembre, les intérêts cumulés s’ajoutent au capital et produisent à leur tour des intérêts l’année suivante (effet intérêts composés). L’ajout des intérêts peut porter le solde au-delà du plafond de 12 000 €, mais aucun nouveau versement ne sera possible tant que le solde dépasse le plafond.
Combien rapporte un LDDS plein ?
| Durée | Capital initial | Capital final | Intérêts cumulés |
|---|---|---|---|
| 1 an | 12 000 € | 12 180 € | +180 € |
| 5 ans | 12 000 € | 12 926 € | +926 € |
| 10 ans | 12 000 € | 13 932 € | +1 932 € |
| 20 ans | 12 000 € | 16 178 € | +4 178 € |
À 1,5 %, un LDDS plein rapporte 180 € la première année. Sur 20 ans, les intérêts composés génèrent 4 178 € de gains nets d’impôt. C’est modeste, mais c’est du zéro risque, zéro impôt et disponible à tout moment.
Le piège du « LDDS Sup » proposé par certaines banques
Le LDDS est plafonné à 12 000 €. Certaines banques (notamment le CIC) proposent de contourner cette limite avec un produit appelé « LDDS Sup » ou « Livret A Sup ». Le nom laisse croire que c’est le même livret réglementé. C’est faux.
La règle pour ne pas se faire piéger : si le taux n’est pas fixé par l’État et que les intérêts sont fiscalisés, ce n’est plus un livret réglementé. Mieux vaut ouvrir un Livret A ou un LEP plutôt que de tomber dans ce piège.
Le LDDS bat-il l’inflation ?
Avec une inflation à 2,2 % en avril 2026, le LDDS à 1,5 % fait perdre 0,7 point de pouvoir d’achat par an. Un épargnant qui laisse 12 000 € sur son LDDS pendant un an gagne 180 € d’intérêts, mais l’inflation lui fait perdre l’équivalent de 264 € de pouvoir d’achat. Le bilan réel est négatif de -84 €.
Faut-il pour autant vider son LDDS ? Non. Le LDDS n’a pas vocation à battre l’inflation. C’est une épargne de précaution, liquide et garantie. L’alternative (laisser l’argent sur le compte courant à 0 %) est encore pire. Seul le LEP à 2,5 % dépasse l’inflation parmi les livrets réglementés.
Cas concret : un couple optimise ses livrets
Cas concret
Sophie et Marc, 35 ans, souhaitent maximiser leur épargne défiscalisée
Total épargne défiscalisée
89 900 €
Intérêts annuels : ~1 600 € nets d’impôt
Sophie remplit d’abord son LEP (2,5 %), puis son Livret A, puis son LDDS. Marc fait pareil sans le LEP (revenus trop élevés). Résultat : 89 900 € placés à zéro impôt, disponibles à tout moment. Le LDDS de Marc sert d’épargne tampon pour les impôts et les cotisations, celui de Sophie reste intouchable.
LDDS, Livret A et LEP : le comparatif
LDDS et Livret A : stratégie d’épargne
Sur Reddit et les forums Finary, la question revient chaque semaine : « Mon Livret A est plein, est-ce utile d’ouvrir un LDDS ? » La réponse dépend de la situation (voir notre comparatif LDDS ou Livret A).
La stratégie du double livret
Beaucoup d’épargnants utilisent les deux livrets avec des rôles différents. Le Livret A sert d’épargne de sécurité (3 à 6 mois de dépenses), le LDDS sert d’épargne tampon pour les dépenses prévisibles (impôts, cotisations, vacances). Cette séparation permet de distinguer l’épargne « intouchable » de l’épargne qui sera dépensée.
L’astuce des deux banques
Certains épargnants ouvrent leur Livret A et leur LDDS dans deux banques différentes. L’avantage : en cas de dépense imprévue sur l’un des comptes courants, les fonds du livret de la même banque sont disponibles immédiatement (virement instantané), sans attendre un virement inter-bancaire.
L’ordre d’ouverture optimal
- LEP en premier (si éligible) : 2,5 % net, plafond 10 000 €
- Livret A : 1,5 % net, plafond 22 950 €
- LDDS en complément : 1,5 % net, 12 000 € supplémentaires
- Au-delà : assurance vie fonds euros, PEA, ou alternatives au livret plein
Un couple avec les 3 livrets au plafond (2 LEP + 2 Livrets A + 2 LDDS) peut placer 89 900 € en épargne réglementée entièrement exonérée d’impôt.
La fiscalité du LDDS
Les intérêts du LDDS sont totalement exonérés : ni impôt sur le revenu, ni CSG, ni CRDS. Rien à déclarer. C’est la même fiscalité que le Livret A et le LEP. À comparer avec un livret bancaire classique où les intérêts sont soumis au PFU de 31,4 % en 2026.
À quoi sert l’argent du LDDS
Le LDDS n’est pas qu’un livret : les fonds collectés financent la transition énergétique (rénovation des logements) et le soutien aux PME. Chaque année, la banque propose à ses clients de faire un don depuis le LDDS à une entreprise de l’économie sociale et solidaire (ESS). Ce don est facultatif.
Ouverture, clôture et transfert du LDDS
Ouvrir un LDDS
L’ouverture se fait en ligne ou en agence, dans toute banque (traditionnelle ou en ligne). Versement initial de 10 à 15 € selon les établissements. Aucun frais d’ouverture ni de gestion. Le client signe une déclaration sur l’honneur certifiant qu’il ne détient pas d’autre LDDS.
« Je change de banque, je peux transférer mon LDDS ? »
Non. Le transfert d’un LDDS d’une banque à une autre n’est pas possible (contrairement à un PEA par exemple). Il faut clôturer le LDDS dans l’ancienne banque puis en ouvrir un nouveau. La clôture est gratuite et les intérêts acquis depuis le 1er janvier sont versés au jour de fermeture.
Succession et décès
En cas de décès, la banque clôture le LDDS. Depuis novembre 2025, les frais de succession sont plafonnés à 1 % du solde (max 857 €). Gratuit si le solde total des comptes du défunt est inférieur à 5 965 €, si le titulaire était mineur, ou si les héritiers présentent un acte de notoriété.
Combien d’épargne de sécurité faut-il ?
La question divise les forums. Certains épargnants dorment tranquilles avec Livret A et LDDS au plafond (34 950 €). D’autres préfèrent limiter l’épargne de précaution à 3 mois de dépenses et investir le reste sur des supports plus rémunérateurs.
La règle empirique la plus citée : 3 à 6 mois de dépenses pour un salarié (loyer, crédit, électricité, courses), 10 mois pour un indépendant ou auto-entrepreneur dont les revenus fluctuent. Un couple avec deux emprunts immobiliers et des enfants en bas âge aura besoin de plus qu’un célibataire locataire sans crédit.
Questions fréquentes
Le taux du LDDS est de 1,5 % depuis le 1er février 2026. Il est identique à celui du Livret A. Les intérêts sont totalement exonérés d’impôt sur le revenu et de prélèvements sociaux. Le prochain changement est prévu au 1er août 2026.
Le plafond de dépôt du LDDS est de 12 000 €. Les intérêts capitalisés au 31 décembre peuvent faire dépasser ce plafond, mais aucun nouveau versement n’est possible tant que le solde reste au-dessus de 12 000 €.
Même taux (1,5 %), même fiscalité (exonéré), même disponibilité. La seule différence : le plafond (12 000 € pour le LDDS contre 22 950 € pour le Livret A) et la destination des fonds (transition énergétique et ESS pour le LDDS, logement social pour le Livret A). Les deux sont cumulables.
Non. Un seul LDDS par personne. Un couple marié ou pacsé peut détenir 2 LDDS maximum (un chacun). Le LDDS ne peut pas être ouvert en compte joint. Un mineur ne peut pas en ouvrir sauf s’il est fiscalement indépendant de ses parents.
Non. Les intérêts du LDDS sont totalement exonérés d’impôt sur le revenu et de prélèvements sociaux (CSG, CRDS). Ils n’ont pas à être déclarés. Attention au piège du « LDDS Sup » proposé par certaines banques (CIC notamment) : au-delà du plafond, les intérêts deviennent fiscalisés et le taux chute.
Sources : service-public.gouv.fr (F2368), economie.gouv.fr, Banque de France.
