Épargne • Assurance vie • Fonds euros 2025
Fonds euros des banques en ligne :
3 % en 2025, mais à quelles conditions ?
3 %
meilleurs fonds
euros 2025
2,6 %
taux moyen
du marché
2,4 %
Livret A
(net d’impôt)
30 %
flat tax avant
8 ans de contrat
Les 3 meilleurs fonds euros des banques en ligne affichent 3 % nets de frais de gestion en 2025, contre 2,6 % en moyenne sur le marché. Mais ce taux brut masque des contraintes : unités de compte obligatoires, garantie partielle du capital, et une fiscalité qui peut ramener le rendement réel sous le Livret A.
Sophie, 58 ans, a placé 30 000 € sur un fonds euros à 3 % il y a 2 ans. Ses gains bruts : 900 € par an. Après flat tax de 30 % (contrat de moins de 8 ans), il lui reste 630 € nets, soit un rendement réel de 2,10 %. Sur la même période, ses 22 950 € placés sur un Livret A lui ont rapporté 550 € nets d’impôt, sans aucune contrainte de durée ni de diversification.
Trois fonds euros à 3 % chez les banques en ligne en 2025
| Contrat | Fonds euros | Assureur | Rendement 2025 | Rendement 2024 | Versement min. |
|---|---|---|---|---|---|
| Bourso Vie | Euro Exclusif | Generali | 3,00 % | 3,00 % | 300 € |
| Fortuneo Vie | Opportunités 2 | Suravenir | 3,00 % | 2,50 % | 100 € |
| Monabanq Vie Premium* | Netissima | Generali | 3,00 % | 3,00 % | Fermé |
| * Contrat fermé à la commercialisation depuis mars 2025, remplacé par Plan Assurance Vie (ACM Vie SA, jusqu’à 3,25 %) | |||||
Les 3 fonds affichent le même taux nominal de 3 %, mais leurs conditions d’accès diffèrent radicalement. Euro Exclusif (Bourso Vie) est le seul accessible en gestion libre sans minimum d’unités de compte, ce qui en fait l’option la plus simple. Fortuneo propose aussi un second fonds, Suravenir Rendement 2, à 2,10 % seulement.
Les contreparties cachées : UC, garantie partielle, bonifications
Le taux de 3 % ne tombe pas du ciel. Chaque contrat impose des conditions spécifiques que l’affichage commercial ne met pas toujours en avant.
Opportunités 2 (Fortuneo / Suravenir) est un fonds à garantie partielle : le capital n’est pas garanti à 100 %, en échange d’un potentiel de rendement plus élevé. Le fonds peut théoriquement perdre de la valeur une année donnée. La bonification peut monter jusqu’à 6,50 % en 2025, mais ce chiffre suppose une forte exposition en unités de compte, donc un risque supplémentaire en capital.
Netissima (Monabanq / Generali) exige 20 à 50 % du versement en unités de compte pour accéder au fonds euros. Les UC ne sont pas garanties en capital : un placement de 10 000 € dont 30 % en UC expose 3 000 € aux fluctuations des marchés. Et Monabanq Vie Premium n’est plus disponible depuis mars 2025.
3 % brut de fiscalité : combien reste-t-il vraiment ?
Le rendement affiché est net de frais de gestion mais brut de prélèvements sociaux et d’impôt. Sur un contrat d’assurance vie de moins de 8 ans, la flat tax de 30 % s’applique aux gains lors d’un rachat : sur 300 € de gains, il reste 210 € nets, soit un rendement réel de 2,10 %. Le Livret A à 2,4 % rapporte davantage, net d’impôt.
Après 8 ans de détention, la fiscalité s’allège : un abattement de 4 600 € (9 200 € pour un couple) s’applique sur les gains avant imposition. Sur des gains de 300 €, l’abattement couvre la totalité : seuls les prélèvements sociaux de 17,2 % restent dus, soit 248 € nets (rendement de 2,48 %). L’avantage fiscal de l’assurance vie se matérialise surtout en cas de succession, pas sur le rendement courant.
Les autres fonds euros des mêmes contrats
Les banques en ligne proposent souvent un second fonds euros, moins performant. Bourso Vie donne accès à Eurossima (Generali), qui n’a rapporté que 1,67 % en 2025. Fortuneo propose Suravenir Rendement 2 à 2,10 %. Ces fonds « ancienne génération » offrent en revanche une garantie totale du capital et aucune contrainte d’unités de compte.
Le remplacement de Monabanq Vie Premium par le contrat Plan Assurance Vie (ACM Vie SA, Crédit Mutuel) illustre la tendance de fond : les assureurs ferment progressivement les anciens contrats pour pousser des produits intégrant davantage d’UC. Le nouveau contrat affiche jusqu’à 3,25 % sur le fonds euros, avec un versement minimum de 50 €. Mais les conditions d’accès à ce taux maximal restent à vérifier dans les conditions générales.
Le taux moyen du marché : 2,6 % en 2025
Selon les données publiées par France Assureurs en janvier 2026, le taux moyen de rémunération des fonds euros s’est établi à 2,6 % pour l’année 2025. Les 3 contrats présentés se situent donc légèrement au-dessus de la moyenne, sans pour autant atteindre les meilleurs taux du marché (certains contrats en ligne spécialisés, comme Lucya Cardif ou Linxea Spirit, dépassent 3,5 %).
L’épargne placée en fonds euros représente encore plus de 1 400 milliards d’euros en France. La remontée des taux directeurs de la BCE entre 2022 et 2024 a permis aux assureurs de reconstituer leurs réserves et d’améliorer les rendements servis, après une décennie à moins de 2 %. La question en 2026 : la baisse des taux amorcée par la BCE va-t-elle inverser la tendance ?
Questions fréquentes
Trois fonds euros affichent 3 % nets de frais de gestion en 2025 : Euro Exclusif (Bourso Vie / Generali), Opportunités 2 (Fortuneo Vie / Suravenir) et Netissima (Monabanq / Generali, contrat fermé). Le taux moyen du marché s’établit à 2,6 %. Les conditions d’accès diffèrent : versement minimum, part en unités de compte, garantie partielle.
Oui dans la plupart des cas. Le fonds Netissima impose 20 à 50 % d’unités de compte selon les périodes. Opportunités 2 de Fortuneo n’est accessible qu’avec une part en UC. Euro Exclusif de Bourso Vie reste accessible en gestion libre sans minimum d’UC, ce qui en fait une exception notable.
Pas toujours. Les fonds dits « nouvelle génération » comme Opportunités 2 (Suravenir) offrent une garantie partielle du capital, en échange d’un potentiel de rendement plus élevé. Les fonds classiques comme Euro Exclusif ou Eurossima conservent une garantie totale du capital, hors frais de gestion.
Le Livret A rapporte 2,4 % nets d’impôt depuis février 2025. Un fonds euros à 3 % brut de fiscalité donne environ 2,1 % net après flat tax (30 %) pour un contrat de moins de 8 ans, ou environ 2,5 % net après abattement pour un contrat de plus de 8 ans. Le Livret A reste donc plus rentable net d’impôt sur un contrat récent.
Non. Monabanq Vie Premium n’est plus commercialisé depuis fin mars 2025. Il a été remplacé par le contrat Plan Assurance Vie, assuré par ACM Vie SA (Crédit Mutuel), avec un rendement annoncé jusqu’à 3,25 % en 2025 et un versement minimum de 50 €.
